Hur mycket delar bankerna ut 2020?

Sedan i början av året ligger jag tungt i banker. Ganska exakt 16 % av portföljen ligger i bankaktier. Räknar man med investmentbolag så blir det kanske någon liten decimal till.

Banker ger bra utdelning och jag fokuserar på att få in en jämn och stadig mängd utdelning i portföljen. Tyvärr har det visat sig att två av innehaven Nordea och Swedbank kommer att sänka sin utdelning nästa år. Frågan är hur mycket?

Då jag inte är någon analytiker utan jobbar med data till vardags får ni hålla tillgodo med mina egna antagande. Jag kommer ha fel på många av siffrorna men det skall bli intressant att se hur mycket fel det blir. Vad ni än gör skall detta inte ses som någon rekomendation eller liknande. Var och en gör sin egen analys! Detta skrivs som finansiell underhållning. Mest road blir bloggaren av att skriva det.

Utdelningsprognos i kr delat med dagens aktiekurs ger en fingervisning om hur direktavkastningen ser ut. Utifrån prognosen kommer nedanstående banker jämnviktat ha en direktavkastning på ca 6,7 %.

Med denna direktavkastning har jag inga större tillväxtmål inlagda framöver i kursen. Frågan är istället hur mycket bankerna kommer backa? En del av utdelningen får kanske gå åt till att “skriva av” innehaven? Då blir liksom alternativkostnaden att äga bankaktier riktigt stor.

Pratar man med folk inom “data skråt” blir allt fokus på betalningar via den ena eller den andra prylen. Bankernas stora bulkintjäning är ofta bolån och utlåning till företag. Än så länge är inte detta “disruptat”, även om det finns många som vill hugga åt sig en bit av bolånen. Jag tror banker har en ganska stor “vallgrav” i form av sin “compliance” avdelning och dess kunskap.

Bankernas gyllene dagar håller nog på att försvinna. De största förlorarna är nog de anställda på bank. Mycket av det de gör kommer att automatiseras. Det kommer nog mest bli jurist och datafolk kvar.

NamnViktningUtdelning(prognos)DA(prognos)
Nordea6,9%5 kr7,4 %
Swedbank4,7 %8,5 kr6,3 %
SEB2,2 %6,25 kr7,0 %
Resurs2,2 %4 kr7,0 %
SHB1,2 %5,5 kr6,1 %
Viktning16 %Snitt: 6,76 %

Förhandla boränta och sänka amortering på bostadslån

Bor i villa södra Sverige med ett lån på under 800K och en belåningsgrad på lite mindre än 60%. Av ren slentrian har man haft lånet hos Swedbank till deras listränta minus en liten rabatt. Nu är det dax att ta tag i “förhandlingen” alternativt byta bank för bolånet. Tidigare låg lånet i en lokal sparbank som sedan köptes upp av Swedbank. Det finns alltså ingen speciell koppling till banken. Bara en viss/stor tröghet att byta.

När man räknar på det hela kan det sparas en hel del pengar. Pengar som kan gå till annat t.ex köpa mer aktier. Till detta skall läggas att det har amorterats flitigt. Med en belåningsgrad på under 60 % känns det som man kan ta det lugnare med amorteringen framöver. Det skapar också ett förbättrat kassaflöde.

Landshypotek

Lånar endast ut till villor. Minst 200K och max 75% av husets värde. Aktuell ränta: 1,19% vid mindre än 60 % belåningsgrad.

Avanza / Stabelo

Max 60 % belåningsgrad och 1,29 % ränta.

SBAB

3 mån till 1,46 %.

Skandia

I deras bolånekalkylator får man ut 1.71 %. För de som har lägre än 50% belåning, över en miljon i sparande och tjänstepension hos Skandia kryper räntan ned till 1.09 %.